توکن لوریج دار چیست؟

برگرفته از: FTX.com

اهرم یا لوریج چیست؟ آموزش کامل معاملات اهرم دار

یکی از مشکلاتی که امروزه معامله‌گران در بازارهای ارز دیجیتال با آن دست و پنجه نرم می‌کنند، کمبود نقدینگی می‌باشد. ابزاری به نام اهرم یا لوریج(Leverage) جهت رفع این مشکل به وجود آمده است؛ اما اهرم یا لوریج چیست؟ ابزاری معاملاتی است که در جهت افزایش بازدهی و سهولت خرید و فروش ارزهای دیجیتال استفاده می‌شود. در این مقاله قصد داریم به توضیح سوال اهرم یا لوریج چیست و به آموزش کامل معاملات اهرم دار بپردازیم.

اهرم یا لوریج چیست؟

کلمه لوریج در زبان پارسی به معنای اهرم نیرو می‌باشد، لوریج در معاملات مانند یک اهرم قدرتی عمل می‌کند، به طوری که معامله‌گران ارزهای دیجیتال بتوانند فراتر از بودجه و سرمایه خود به خرید رمزارز بپردازند. اگر بخواهیم این موضوع را با مثالی شرح دهیم به این صورت است که فرض کنید شما قصد خرید یک ارز دیجیتال به مقدار 100 دلار را دارید؛ اما این از توان شما خارج است و فقط به اندازه 10 یا 50 دلار سرمایه دارید.

استفاده از اهرم یا لوریج این قابلیت را به شما می‌دهد که به همان مقدار مدنظر به خرید آن ارز دست بزنید و مابقی آن را خود صرافی پرداخت می‌کند. اگر قصد دارید از این روش استفاده کنید، حتما قوانین و شرایط هر صرافی برای معاملات لوریج را مطالعه کنید که پس از خریداری رمزارز مورد نظر و سقوط آن، دچار ضرر جبران ناپذیری نشوید. از اهرم یا لوریج می‌توان در معاملات آپشن، فیوچرز و مارجین استفاده کرد.

در واقع استفاده از معاملات اهرم دار یا لوریج دار برای معامله‌کنندگان سود قابل توجه‌ای به همراه خواهد داشت. اگر ارزی که تریدرها خریداری کرده‌اند در حالت صعودی و رشد باشد، به دلیل اینکه مقدار بیشتری از آن را قبل از رشد خریده‌اند به هنگام فروش آن، می‌توانند درآمد خوبی از آن کسب نمایند. البته اگر رمزارز خریداری شده دچار سقوط شود یا رشد نزولی داشته باشد، ضرر و زیان شما در این معامله بیشتر خواهد شد و گاهاً به از دست دادن سرمایه شما منجر می‌شود.

به عنوان مثال، اگر شما قصد خرید 100 اتریوم را دارید و قیمت آن برابر با 500 دلار می‌باشد و فقط 250 دلار در حساب خود دارید، صرافی 250 دلار دیگر به شما قرض خواهد داد که در این حالت سود یا ضرر شما در هنگام فروش این ارز 2 برابر خواهد بود.

مزایا و معایب اهرم یا لوریج چیست؟

مزایا

جبران کسری نقدینگی

با استفاده از این روش شما دیگر کمبود نقدینگی جهت خرید یک ارز را نخواهید داشت و به راحتی می‌توانید به خرید ارز مورد نظر خود بپردازید. این ابزار این قابلیت را به خریداران می‌دهد تا با سرمایه کم معاملات بزرگتری انجام بدهند.

افزایش سود

در این حالت شما احتمال اینکه سرمایه خود را نسبت به قبل افزایش بدهید وجود دارد، به عنوان مثال اگر شما برای خرید اتریوم از لوریج 1:50(یک به پنجاه) استفاده کنید، به ازای هر یک درصد افزایش قیمت اتریوم، شما 50 درصد سود می‌کنید. هر چه تعداد معاملات موفق شما بیشتر باشد، سرمایه‌ای که کسب می‌کنید بیشتر خواهد بود. لازم به ذکر است، بهره‌ای که در پایان هر قرارداد از سمت صرافی طلب می‌شود، ثابت است و تغییر نمی‌کند.

معایب

از دست دادن سرمایه

اگر شما مهارت کافی در زمینه مارجین کردن و استفاده از اهرم‌ها را نداشته باشید، عوابق خوبی برای شما به همراه نخواهد داشت. معاملات اهرم دار به همان اندازه که می‌توانند سود‌آور باشند به همان اندازه می‌توانند خطرناک و زیان بار باشند.

نوسانات زیاد

اگر از سرمایه‌گذارن بلند مدت هستید، بهتر است سراغ لوریج نروید؛ زیرا شما قصد دارید دارایی‌های خود را هولد کنید یا نگه دارید و در زمان مناسب که بازار روند صعودی به خود گرفت نسبت به فروش آن اقدام کنید. نگه داشتن دارایی‌هایی درحال ریزش موجب از دست دادن دارایی‌ و سرمایه شما به صورت کلی می‌شود.

اصل سرمایه از بین می‌رود

مورد دیگری که حائز اهمیت می‌باشد، سرمایه اصلی شما ممکن است به طور کامل از بین برود. به عنوان مثال اگر ارز دیجیتالی که خریداری کردید در حال ریزش و سقوط می‌باشد و از لوریج برای خریداری آن استفاده کرده‌اید نه تنها نگه داشتن آن موجب ضرر بیشتر به شما می‌شود؛ بلکه سبب از دست دادن کل دارایی‌های شما نیز می‌شود. در بهترین حالت شما باید با مشاهده همچین موقعیتی به فروش آن دست بزنید زیرا جلوی ضرر را هر وقت بگیرید منفعت است.

کاربرد‌‌های مختلف اهرم یا لوریج چیست؟

تا این قسمت متوجه شدید که اهرم یا لوریج چیست. اهرم یا لوریج کاربردهای خارج از دنیای ارزهای دیجیتال نیز دارد به عنوان مثال از آن می‌توانید برای خرید خانه، سرمایه‌گذازی در بازارهای مالی، کسب‌وکارهای شخصی استفاده کرد.

نحوه کارکرد اهرم یا لوریج چگونه است؟

استراتژی لوریج به این صورت می‌باشد، صرافی کمبود پول شما را در خرید ارز جبران می‌کند و در ازای این کار از شما بهره‌ای دریافت می‌کند. در صورتی به سود خواهید رسید که درآمد حاصل بعد از فروش بیشتر از مقدار پولی که قرض کرده‌اید به علاوه بهره پول گرفته شده باشد. به عنوان مثال اگر قصد دارید با لوریج 1:10(یک به ده) و با دارایی 100 دلار به ترید کردن بپردازید در صورتی که شما 20 درصد سود از معامله کسب کنید، درآخر دارایی کل شما برابر با 300 دلار خواهد بود.

لازم به ذکر است برخی از لوریج‌ها مختص پول‌های خاصی می‌باشند، به این صورت که مثلا اگر از لوریج 1:50 می‌خواهید استفاده کنید باید از جفت EURUSD استفاده کنید و اگر بخواهید از جفت دیگری مانند USDJPY استفاده نمایید باید لوریج را به 1:25 تغییر دهید. در واقع هر چقدر سود کسب کرده باشید در مقدار لوریجی که قرار است استفاده کنید ضرب می‌شود، سپس به دارایی شما افزوده می‌شود. برای درک بیشتر این مسئله در جدول زیر تعدادی از لوریج‌ها برای شما عزیزان قرار داده شده است.

[ninja_tables انجام معاملات لوریج به چه صورت است؟

معاملات در فارکس تحت عنوانی به نام CFD صورت گرفته می‌شود. این قرار دادی است که بین وام گیرنده و وام دهنده بسته می‌شود و شخص وام گیرنده موظف می‌شود که بدهی خود را به شخص ارائه دهنده CFD پرداخت نماید. اهرم یا لوریج‌ها، مارجین‌های مختص به خود را دارند که به عنوان مثال مارجین لوریج 1:50 برابر با 2 درصد می‌باشد یعنی 2 درصد از سود شما به عنوان بهره کسر می‌گردد.

مراحل معامله به وسیله اهرم در فارکس

برای انجام یک معامله با لوریج در فارکس باید طبق دستوراتی که در زیر برای شما گردآوری شده است، صورت بگیرد و قبل از آن باید حجم معامله را مشخص نمایید.

1. ایجاد حساب در بروکر
2. شارژ کردن حساب خود به مقدار 100 دلار برای اعتبار اولیه
3. انتخاب اهرم مورد نظر خود برای انجام معامله

در فارکس تجارت ارز بر اساس یک سری از فاکتورها صورت می‌گیرد که به آن لات گفته می‌شود. هر لات برابر با 100000 واحد از یک رمزارز می‌باشد که اگر یک معامله‌گر به اندازه یک لات از یک ارز را خریداری کنید درواقع 100000 واحد از آن ارز را خریداری کرده است. به عنوان مثال اگر معامله‌کننده 1000 دلار در حساب خود پول داشته باشد، باید برای خرید یک لات(100000/1000) از اهرم 1:100 استفاده کند.

موقعیت Short و Long در اهرم یا لوریج چیست؟

در معاملاتی که در حوزه لوریج ایجاد می‌شود دو حالت وجود دارد، پوزیشن طولانی مدت(Long) و پوزیشن کوتاه مدت(Short) دو موقعیتی است که قبل از تشکیل معامله خود می‌توانید، انتخاب کنید. پوزیشن لانگ را آن دسته از معامله‌گران انتخاب می‌نمایند، باور دارند که ارز دیجیتال مورد نظرشان بعد از یک مدت طولانی قرار است افزایش پیدا کند. اما انتخاب معاملات شورت برعکس روند لانگ می‌باشد. توجه داشته باشید که اگر ارز مورد نظر شما وضعیت خوبی ندارد بهتر است، پوزیشن شورت را انتخاب کنید که در صورت ریزش آن ضرر زیادی نکنید.

جمع بندی

ابزار لوریج مانند یک شمشیر دو لبه‌ای می‌باشد که استفاده از آن می‌تواند سود قابل توجه‌ای برای معامله گران داشته باشد و از طرفی نیز ممکن است سبب از بین رفتن تمام دارایی آن‌ها شود. بنابراین داشتن اطلاعات کافی در این زمینه قبل از استفاده از اهرم‌ها حرف اول را می‌زند. توجه داشته باشید که شرایط لوریج در هر صرافی متفاوت می‌باشد، حتما قبل از اقدام به این کار از سعی نمایید که به مطالعه آن‌ بپردازید. در این مقاله سعی بر این داشتیم که اهرم یا لوریج چیست و نحوه کارکرد آن را به طور کامل برای شما خوانندگان گرامی توضیح بدهیم.

اهرم در ارز دیجیتال چیست و کاربرد آن کدام است؟

اهرم یا لوریج در ارز دیجیتال روشی است که به استفاده از پول یا سرمایه قرض گرفته شده برای ترید بازارهای مالی اشاره دارد.

روش های خرید و فروش و معامله در بازار رمزارزها متفاوت است. هر کدام از روش های معاملاتی ریسک ها و خطرات خود را دارد و با توجه به میزان حرفه ای یا تازه کار بودن کاربران متفاوت خواهد بود. بسیاری از افراد و کاربران تازه کار در این بازار طمع کرده و برای کسب درآمدهای هنگفت یک شبه به یک سری معاملات اهرمی در بازار رمزارزها ورود می کنند و به دلیل عدم دانش و مهارت کافی بخش زیاد یا حتی به کلی سرمایه خود را از دست می دهند. به بیان دیگر معاملات اهرمی معاملاتی هستند که منجر به از دست رفتن کل سرمایه یا لیکوئید شدن آن می شوند. در چنین حالتی کاربر یک اهرم سنگین انتخاب کرده و به دلیل عدم توجه به اصول صحیح معاملاتی به طور کلی سرمایه اش را از دست می دهد. در ادامه این مطلب می خواهیم شما را با انواع شیوه های معامله در بازار رمزارزها آشنا کنیم.

تعریف اهرم یا لوریج در ارز دیجیتال

مفهوم لوریج یا اهرم در ارز دیجیتال یعنی امکان انجام معاملات لحظه ای با قرض گرفتن میزان سرمایه بیشتر از بروکرها و صرافی های ارز دیجیتال است. به عبارت دیگر این ابزار امکان انجام معامله برای سرمایه گذاران بیشتر از مقدار سرمایه ای که در اختیار دارند را فراهم می کند. بنابراین این ابزار امکان کسب سودهای هنگفت با سرمایه اندک را برای سرمایه گذاران فراهم می کند. در واقع اهرم در ارز دیجیتال بسیار مناسب تریدرهایی است که سرمایه زیادی در اختیار ندارند.

به طور مثال یک تریدر یا سرمایه گذار با دارایی 100 دلار قادر به انجام معامله تا 10x مارجین کند. به این مفهوم توکن لوریج دار چیست؟ که دارایی او یعنی 100 دلار به 10 هزار دلار تبدیل می گردد. بنابراین افزایش میزان سرمایه منجر به افزایش حداکثر مارجین خواهد شد. اما در طرف مقابل نیز ریسک از دست دادن سرمایه شما را نیز بالا می برد. بنابراین احتمال اینکه دچار ضررهای هنگفتی شوید وجود دارد. بنابراین توصیه می کنیم معامله گران مبتدی و تازه کار از اهرم در معاملات خود استفاده نکنند.

کاربرد لوریج در ارز دیجیتال چیست؟

همانطور که توضیح دادیم اهرم در واقع نوعی دریافت وام در بازارهای مالی است و منجر به افزایش قدرت خرید شما در معاملات می شود. در ادامه با مهم ترین کاربردهای لوریج در ارز دیجیتال آشنا می شوید.

• ترید ارز دیجیتال
  اهرم در ارز دیجیتال این امکان را برای کاربران فراهم می کند تا با سرمایه ای بیشتر از آنچه که در اختیار دارند، ترید انجام دهند.
• استفاده برای بازار مشتقات مختلف رمزارزها
  امکان استفاده از اهرم در معاملات مارجین، قراردادهای فیوچرز یا آتی و توکن های اهرمی فراهم شده است.

آشنایی با انواع روش های معامله در بازار رمزارزها

می خواهیم شما را با انواع روش های معامله در بازار رمزارزها آشنا کنیم. پس از آگاهی از انواع شیوه های ممکن بهتر قادر به انتخاب روش مناسب برای معامله با در نظر گرفتن شرایط خود خواهیم داشت.

انواع روش های معامله عبارتند از:

• معاملات مارجین (Margin trading)
  یکی از روش های خرید و فروش و معامله ارزهای دیجیتال محسوب می گردد که سرمایه آن توسط یک شخص ثالث تامین می گردد. در این روش معامله بر خلاف معاملات اسپات، معامله گران قادر به استفاده از اهرم ها و کسب سود بیشتر را دارند. هم اکنون اکثر صرافی های ارز دیجیتال امکان انجام معاملات مارجین را برای کاربران خود فراهم کرده اند. معاملات مارجین علاوه بر امکان سود زیاد ممکن است خسارت زیادی را برای کاربران خود به وجود آورند.
• معاملات اسپات (Spot Trading)
  یکی از انواع معاملات قابل انجام در بازار رمزارزها معاملات اسپات یا نقطه ای نام دارند. این معاملات فرآیند خرید و فروش به محض ثبت سفارش خرید یا فروش انجام می شود. تسویه حساب در این معامله کاملا لحظه ای انجام می شود. قیمت معامله در اسپات تریدینگ دقیقا بر حسب قیمت لحظه ای آن دارایی در زمان انجام معامله حساب می گردد.
• معاملات آتی (Futures)
  معامله فیوچرز یا آتی از دیگر روش های معاملات رمزارزها به شمار می رود و مربوط به آینده است. یعنی معامله میان دو نفر در زمان حال یا گذشته انجام شده اما موقع سررسید آن در تاریخ معینی در آینده رخ می دهد. به منظور آشنایی بهتر با این شیوه معامله مثال زیر را در نظر بگیرید:

در نظر بگیرید برای یک پروژه می خواهید کالای X را خریداری کنید.احتمال می دهید که در سه ماه آینده به این کالا برای پروژه خود نیاز دارید اما اگر صبر کنید تا سه ماه دیگر قیمت آن افزایش می یابد. برای در امان ماندن از توکن لوریج دار چیست؟ نوسانات بهترین راهکار انتخاب روش معامله فیوچرز یا آتی است. در این شیوه معامله فروشنده تعهد می دهد که کالای مورد نظر را با قیمت حال حاضر آن در یک تاریخ مشخص (مثلا سه ماه آینده) به شما تحویل دهد. اما هزینه آن در زمان عقد قرارداد توسط خریدار پرداخت می شود. در این صورت دو حالت ممکن است رخ دهد:
احتمال دارد سه ماه بعد قیمت آن کالا افزایش یافته باشد اما شما به دلیل عقد قراداد قیمت کمتری پرداخت کرده باشید و سود خوبی به دست آورید.
در حالت دوم ممکن است قیمت کالا افت پیدا کند و در این صورت شما متضرر می شوید. بنابراین در حالت کلی سود و زیان در این روش معامله وابسته به پیش بینی های درست از افزایش یا کاهش قیمت هاست.
در این نوع معامله نیز امکان استفاده از اهرم های معاملاتی وجود دارد و در بسیاری از صرافی های معتبر این امکان برای کاربران فراهم شده است.

مزایای معاملات لوریج ارز دیجیتال

• کسب سودهای زیاد
  می توان گفت اصلی ترین مزیت معاملات اهرمی بالا رفتن میزان سود معامله گر است. به طور مثال شما بخشی از پول را درون حساب خود ذخیره می کنید. سپس از طریق اهرم در ارز دیجیتال آن مقدار را در ضریب های موجود ضرب می کنید. پس از اینکه مبلغ مورد نیاز را قرض گرفتید به معامله ورود کرده و سود شما بیشتر خواهد شد.
• توانایی خرید بیشتر
  معاملات لوریج دار این امکان را برای کاربران خود فراهم می کنند تا توانایی خرید بیشتری داشته باشند. بنابراین سرمایه گذار قادر به خرید در مقیاس بزرگتر و متنوع تر است.
• بالا رفتن انعطاف پذیری
  شما می توانید در معاملات لوریج دار با مقدار کمی سرمایه سود زیادی به دست آورید.
• گسترش حساب
  بهترین مزیت معاملات اهرمی ارز دیجیتال را می توان سرعت افزایش دارایی کاربران دانست. در حالت معمولی معامله گران به سختی قادر به افزایش دارایی خود خواهند بود. اما در صورت خرید ارز دیجیتال با اهرم می توانند رشد حساب خود را مشاهده کنند.

معایب معاملات لوریج

• استراتژی دارای ریسک بالا
  معاملات اهرمی قادر به افزایش سود و بازدهی سرمایه گذار می شوند. اما از طرفی احتمال ریسک بالا و به وجود آمدن خسارت شدید به سرمایه گذار نیز در آنها وجود دارد. به همین خاطر توصیه می گردد حتی الامکان از لوریج های بالای 100 استفاده نشود.
• روش معاملاتی نامناسب برای افراد معامله گر با تحمل ریسک پایین
  نوسانات بازار رمزارزها بسیار زیاد بوده و قابل پیش بینی نیست. خرید ارز دیجیتال با روش لوریج تنها مناسب معامله گرانی است که قادر به تحمل ریسک های بالای معامله هستند.
• روش معاملاتی نامناسب برای افراد تازه وارد
  به کاربردن اهرم در معامله ارز دیجیتال نیاز به دانش و مهارت زیادی دارد. بنابراین افراد تازه وارد و مبتدی بهتر است از این روش برای معاملات خود استفاده نکنند.

دلایل استفاده از لوریج در سرمایه گذاری ارز دیجیتال

• برخی از دارایی های ارز دیجیتال مانند NFT ها قیمت بالایی داشته و تمامی کاربران قادر به خرید آنها نیستند. به همین خاطر بسیاری از افراد از لوریج یا اهرم استفاده می کنند.
• یکی از دلایل مهم استفاده از لوریج این است که سرمایه گذار تمایلی به استفاده از کل سرمایه خود در یک رمزارز ندارد. به همین خاطر با هزینه کمتر و از طریق اهرم های معاملاتی به یک موقعیت ورود می کند. و باقی مانده دارایی خود را برای کار دیگری استفاده می کند.
• لوریج در واقع روش است که منجر به بالا رفتن سود سرمایه گذاران می شود. به بیان دیگر انها قادر هستند سود بالقوه خود را تا چندین برابر با لوریج افزایش دهند.

بهترین صرافی های اهرم ارز دیجیتال

در این بخش می خواهیم شما را با صرافی ها و پلتفرم های خرید و فروش رمزارز آشنا کنیم.

بایننس

این صرافی در سال 2017 راه اندازی شد و پس از آن رشد بزرگی را تجربه کرد و در حال حاضر تبدیل به یکی از محبوب ترین و بزرگ ترین پلتفرم های مبادلاتی ارزهای دیجیتال شد. در این صرافی در هر لحظه تعداد 1.4 میلیون تراکنش انجام می شود. کاربران می توانند برای انجام معاملات خود از اهرم یا لوریج استفاده کنند. این پلتفرم رابط کاربری ساده و راحتی دارد و به همین خاطر بیشترین استفاده را در میان تریدرها دارد.

ویژگی های صرافی بایننس

• امکان قابلیت مدیریت سفارش ها
• امکان معامله بیش از 200 ارز دیجیتال
• امکان کسب سود از طریق سرمایه گذاری در حساب های بایننس
• دارای لوریج 10xs و 125xs
• نرخ قابل توجه واریز و دریافت
• پلتفرم پیشتاز رمزارزها

FTX

یکی از بهترین پلتفرم های ارز دیجیتال پیشرفته به شمار می رود. صرافی FTX در سال 2019 راه اندازی شد. این صرافی این امکان را برای کاربران خود فراهم کرده است که سرمایه خود را بیمه کرده و از نقدینگی بالا استفاده کنند. این پلتفرم در آمریکا پشتیبانی می گردد و بنابراین کاربران آمریکایی لازم است به سایت FTX.US استفاده کنند.

مهم ترین ویژگی های اف تی ایکس

• قابلیت فیوچرز
• دارای امکان ارائه حجم بالا در اهرم توکن ها
• قابلیت دسترسی بدون احراز هویت
• دارای نرم افزار موبایل و کامپیوتر پیشرفته
• امکان برداشت مبلغی تا 2000 دلار در روز

بای بیت

در سال 2018 پلتفرم بای بیت در سنگاپور راه اندازی گردید. در حال حاضر این پلتفرم دارای بیش از 2 میلیون کاربر فعال است. بهترین گزینه برای استفاده از بیشترین میزان نقدینگی صرافی بای بیت و بایننس هستند. دسترسی به این صرافی برای کاربران بسیار ساده و از طریق اپلیکیشن موبایل با رابط کاربری ساده است. امکان توکن لوریج دار چیست؟ توکن لوریج دار چیست؟ استفاده از بیمه سرمایه برای جلوگیری از شکست در معاملات این صرافی وجود دارد.

مهم ترین ویژگی های بایت بیت

• قابلیت پشتیبانی 24 ساعته با چندین زبان گوناگون
• دارای میزان لوریج تا 100x
• فاقد هر گونه خطای سرور
• امکان ایجاد حد ضرر و حد سود با یک کلیک
• دارای ابزار مدیریت ریسک
• دارای گارانتی بازگشت سرمایه در صورت وقوع خرابی سرور
• رشد سریع
• امکان پردازش تعداد 100 هزاز معامله در لحظه

جمع بندی

در معاملات ارز دیجیتال از سه روش رایج معاملات نظیر اسپات، مارجین یا فیوچرز استفاده می گردد. با استفاده از اهرم های معاملاتی در این بازار می توان به سرمایه خود ضریب دهیم و از این طریق سودهای هنگفتی کسب کنیم یا متضرر شویم. نکته حائز اهمیت در استفاده از اهرم ها این است که پیش از ورود به معاملات اهرمی لازم است در رابطه با تحلیل و مدیریت سرمایه دانش و مهارت لازم را کسب کنیم. صرافی هایی که به شما معرفی کردیم امکان انجام معاملات لوریج را فراهم می کنند. این صرافی ها با مبالغ بالایی از سرمایه فعالیت کرده لذا ریسک سرمایه گذاری در آنها بالاست. بنابراین لازم است با دانش کافی و اطمینان وارد این پلتفرم ها شویم. اما موضوع حائز اهمیت در این صرافی ها رعایت موارد امنیتی مانند احراز هویت دو عاملی است.

توکن اهرمی چیست؟

یکی از دغدغه های بزرگ سرمایه گذاران رمز ارز، تجربه ضرر هنگام نزولی شدن بازار است. اما با پروژه ای که در این مقاله می خواهیم معرفی کنیم مهم نیست بازار ارز دیجیتال صعودی باشد یا نزولی، با توکن اهرمی می توانید در هر حالت از بازار کسب سود کرده و در واقع سودی تضمینی داشته باشید. این پروژه محبوب با نام leveraged tokens شناخته می شود که دست تریدر ها را برای معامله هنگام ریزش بازار باز گذاشته است، با ما همراه باشید تا همه چیز درباره توکن های اهرمی را فرا بگیرید.

معرفی توکن اهرمی

یکی از ویژگی های منحصربفرد بازار ارز دیجیتال کسب سود در تمامی مواقع مانند روند نزولی می باشد که روش های گوناگونی برای این کار وجود دارد. اما یکی از ساده ترین این روش ها، استفاده از توکن های اهرمی در بازار ریزشی است. توکن اهرمی به توکن های UP و DOWN گفته می شود که بر پایه ERC_20 بوده و از کاربرد متفاوتی برخوردار هستند اما در راستای یک هدف مورد استفاده قرار می گیرند. هنگامی که معامله گر یک توکن اهرمی خریداری می کند، یک معامله فیوچرز با اهرم بین 25/1 تا 4 باز می کند. حال اگر توکن UP استفاده شود، جهت اهرم مثبت و اگر توکن DOWN تعیین شود جهت منفی می شود. برای مثال فرض کنید توکن UP یک رمز ارز را خریداری کرده اید، در این صورت اگر روند رمز ارز مورد نظر دچار افزایش قیمت شود شما شامل سود می شوید، اما اگر توکن DOWN یک رمز ارز را تهیه کنید با روند نزولی رمز ارز مورد نظر شامل سود می شوید.

می توان گفت توکن های اهرمی پیچیدگی های معاملات فیوچرز را نداشته و بسیار راحت تر از قرارداد های آتی می توان سود کسب کرد، اما با این حال توکن های اهرمی را می توان مانند هر رمز ارز دیگری در بازار Spot بایننس خرید و فروش کرد. نکته قابل توجه در مورد توکن های اهرمی آن است که اهرم این توکن ها عملکرد خودکار دارند، به این معنی که اگر قیمت رمز ارز مورد نظر موافق حدس شما عمل کند سود به حداکثر برسد، و اگر قیمت به جهت مخالف حرکت کند احتمال لیکویید شدن به حداقال برسد.

نکته: با آنکه استفاده از توکن های اهرمی احتمال لیکویید شدن را تا حد ممکن کاهش می دهد، اما با این حال غیر ممکن نمی کند و این ریسک حتما باید در نظر گرفته شود.

نحوه محاسبه کارمزد توکن های اهرمی

استفاده از این توکن ها نیز مانند خرید و فروش رمز ارز، از کارمزد و هزینه مختص به خود برخوردار می باشد که در مقابل از خریدار کسر می شود. اما تفاوتی که در خرید و فروش توکن های اهرمی وجود دارد کارمزد اضافه تری است که به طور خودکار از معامله گر گرفته می شود، چون یک قرارداد مشخص پشتیوانه این نوع توکن ها است معمولا هزینه باز نگه داشتن قرارداد مورد نظر نیز احتساب شده و از فرد معامله گر کم می شود. این هزینه اضافی به صورت روزانه یا سالانه است که برای هزینه روزانه 01/0 درصد تعیین شده و برای سالانه 5/3 درصد که به صورت خودکار از حساب معامله گر برداشته می شود.

مزایا و معایب توکن های اهرمی

مانند تمام معاملات بازار ارز دیجیتال، خرید و فروش توکن های اهرمی نیز از ویژگی ها و مشکلات خاص خود برخوردار می باشد:

مزایا

• سود بردن از معاملات مارجین به صورت ساده تر و کم ضرر تر
• کسب سود تضمینی و احتمال لیکویید شدن معامله گر کم تر است
• کسب سود در هر زمان( چه بازار صعودی باشد و چه نزولی)

معایب

• خرید و ذخیره بلند مدت این توکن ها هنگام ریزش بازار توصیه نمی شود
• پروژه توکن اهرمی تقریبا جدید می باشد و ممکن است مشکلات زیادی بر سر راهش باشد
• عدم یکسان بودن قیمت در تمامی توکن لوریج دار چیست؟ توکن لوریج دار چیست؟ صرافی ها

آموزش خرید توکن های UP و DOWN

حالا که مزایا و معایب خرید این نوع توکن ها را می دانید، می توانید تصمیم به خرید یا عدم خرید آن بگیرید. اما اگر با تمام این تفاسیر تمایل به خرید داشتید، می توانید طی مراحل زیر به راحتی این توکن ها را تهیه کنید:

1. وارد صرافی بایننس شده و از منوی بالایی گزینه Derivatives را انتخاب کنید.
2. در اینجا گزینه leveraged tokens را مشاهده می کنید که با انتخاب آن به صفحه توکن ها انتقال میابید.
3. توکن مورد نظر خود را انتخاب کرده و به معامله بپردازید.

نکته: همانطور که همه می دانیم معاملات مارجین ریسک پذیر هستند، قبل از خرید این توکن ها نیز باید تایید کنید ریسک این معاملات ( مواردی که در قسمت معایب ذکر شد) را قبول می کنید.

نتیجه گیری

توکن های اهرمی روشی خلاقانه تر برای استفاده از معاملات مارجین می باشند که از ریسک کمتری برخوردار هستند. همچنین این نوع معاملات نسبت به معاملات فیوچرز از سود تضمین شده ای برخوردار هستند، اما با این حال ریسک لیکویید شدن برای این معاملات نیز وجود دارد. در واقع معامله با توکن های اهرمی به کسانی توصیه می شود که در زمینه ترید فیوچرز تازه کار بوده و هنوز روش های مدیریت را به خوبی یاد نگرفته اند، این افراد می توانند به واسطه معالات اهرمی خود را برای معاملات فیوچرز واقعی آماده سازند.

تحلیل ارز دیجیتال اف تی تی (FTT)

برای بررسی و تحلیل ارز دیجیتال اف تی تی (FTT) تا پایان این مقاله همراه ما باشید. امروزه پلتفرم های معاملاتی زیادی با ادعای این که سریع ترین سرویس و بهترین نقدینگی و امنیت را دارند وارد بازار ارزهای دیجیتال شده اند،یکی از این بستر های معاملاتی تازه وارد FTX TOKEN (FTT) است که در ادامه به تحلیل کاملی از لحاظ بنیادی و تکنیکال میپردازیم.

تاریخچه ارز دیجیتال FTT

FTT توسط سام بانكمن فرید و گری وانگ بوجود آمده است. سام بانكمن فرید بنیانگذار و مدیر ارشد اجرایی FTX است.وی همچنین مدیرعامل Almeda Research است و همچنین در سال های 2014 تا 2017 بعنوان تریدر در Jane Street Capital فعالیت داشته است. این پلتفرم در 8 مه سال 2019 راه اندازی و وارد بازر کریپتو شده است.

FTX TOKEN چیست و چه مزایایی دارد؟

FTT پلتفرم معاملات مشتقات ارزهای دیجیتالی است و طبق گفته موسسانش این صرافی برای رفع مشکلاتی که در دیگر پلتفرم های معاملاتی در بازار های لوریج دار و آتی وجود داشته، طراحی شده است. همیشه مقدار قابل توجهی از سرمایه معامله گران در مبادلات مشتق شده (لوریج و آتی)از بین می رود، FTT احتمال از بین رفتن سرمایه را در این معاملات با مدل تصفیه سه مرحله ای ماهش داده است.

در مبادلات لوریج دار ارزهای دیجیتال موجود، سرمایه شما در کیف پول های جداگانه تقسیم شده اند. این می تواند برای معامله گران دشوار باشد زیرا مثلا هنگامی که سرمایه شما در یک معامله در معرض توکن لوریج دار چیست؟ خطر کال مارجین شدن قرار میگیرد ممکن است با واریز یک مقدار پول در حساب معاملاتی خود از این خطر جلوگیری کنید و در صورتی که این پول در کیف پول جداگانه ای باشد کمی طول میکشد تا بتوانید این کار را انجام دهید وسرمایه شما ممکن است تا آن موقع از بین برود،اما در این صرافی تمامی پول شما در یک کیف پول جامع قرار دارد و این مشکل برطرف شده است.

همچنین این صرافی به کاربران خود این امکان را میدهد تا حساب‌های کاربری، subaccount بسازند که این توانایی را به کاربر می‌دهد تا بتواند پوزیشن‌های مختلفی در بازارهای متنوع صرافی FTX باز کنند که هیچ‌کدام روی سرمایه ای که در پوزیشن دیگری است، اثری نداشته باشد. بدین ترتیب در صورت از بین رفتن سرمایه در هر معامله، تمام سرمایه کاربر در خطر قرار نمی‌گیرد. همچنین می توانید توکن FTT را در این صرافی استیک (سرمایه گذاری) کرده و در ازای آن سود بگیرید.

از دیگر ویژگی های FTT توکن های اهرمی(توکن های لوریج دار) است که به معامله گران اجازه می دهد موقعیت های اهرمی را توکن لوریج دار چیست؟ بدون نیاز به مارجین انجام دهند. مقلا اگر یک معامله گر بخواهد بیت کوین را با استفاده از اهرم 3 برابر بفروشد (short selling)، می تواند به سادگی یک توکن اهرمی 3 برابر کوتاه شده (short) بیت کوین در FTX بخرد. این توکن ها با بستر ERC20 سازگار هستند و می توانند در هر معامله به سبک spot نیز لیست شوند. هم اکنون FTX توکن های اهرمی XRP، BNB، TRX، BTC، ETH، EOS، USDT و LEO را ارائه می دهد.

ارز دیجیتال FTX TOKEN توسط Almeda Research پشتیبانی می شود، که به عنوان یکی از شرکت های پیشرو در معاملات کریپتو و یکی از بزرگترین تأمین کنندگان نقدینگی شناخته می شود.

از این رو، FTX پروژه ای است که توسط متخصصانی درجه یک طراحی شده است. آنها خدمات مختلفی را پوشش می دهند: از وثیقه گرفته تا حاشیه نگهداری سرمایه و فرآیندهای تصفیه حساب و لیست محصولات. FTX همچنین ادعا می کند که بر روی چرخه های توسعه سریع متمرکز است که به آنها امکان می دهد سیستم های معاملاتی ارزهای دیجیتالی را با سرعت بسیار بیشتری انجام دهند.

حجم بازار

اکنون قیمت FTX Token برابر با 52.39 دلار است و حجم معاملات 24 ساعته آن 266 میلیون دلار بوده، FTX Token در 24 ساعت گذشته 9.57٪ رشد قیمتی داشته است و در رتبه بندی CoinMarketCap در حال حاضر جایگاه 31 را دارد، و کل بازار آن برابر با حدودا 5 میلیارد دلار است. و توانسته تاثیر 0.24% را بر روی بازار داشته باشد.

تحلیل تکنیکال و اهداف قیمتی

همانطور که مشاهده می شود،قیمت از حدودا 12 دلار یک رالی صعودی و شارپی به سمت بالا را شروع کرده و تا 34 دلار بالا آمده،سپس وارد فاز اصلاح شده و با تشکیل الگوی کلاسیک مثلث در تایم فریم 4 ساعته توانسته تقریبا در کوتاه مدت سقف 3 توکن لوریج دار چیست؟ دلار را بشکند و تا 44 دلار پیش برود و دوباره با تکرار همین سناریو توانسته در مدت کوتاه تری مقومت 44 دلاری را نیز رد کند و به سقف 59 دلار که هم اکنون بیشترین قیمت این توکن است برسد.

هم اکنون قیمت در تایم فریم های روزانه و 4ساعته در یک کانال صعودی قرار گرفته و در کف این کانال در قیمت 44الی 45 دلار قرار دارد که حمایت نسبتا قدرتمندی است،در صورت ریزش بیشتر و تثبیت زیر قیمت کنونی می تواند بین 39 الی 34 دلار ریزش کند.

اما اگر از کف کانال کنونی برگشتی قوی با دست کم یک کندل صعودی 4 ساعته بدهد،هدف اول خط میانی کانال در قیمت 52 دلارخواهد بود .درصورتیکه از این مقاومت عبور کند نیز اولین هدف سقف تاریخی 59 دلار خواهد بود.

در صورتیکه در بالای 59 دلار تثبیت زوانه و یا 4 ساعته قدرتمندی بدهد،تا اولین هدف به میزان عرض کانال تا محدوده 70 الی 74 دلار بالا خواهد کرد.

نتیجه گیری

این پلتفرم یکی از صرافی‌های متمرکز در فضای ارزهای دیجیتال است که هدف اصلی آن تمرکز روی ابزارهای معالاتی در بازار مشتقات است. با اینکه این صرافی تازه وارد است اما رشد قابل توجهی از حجم معاملات روزانه در بازار ارزهای دیجیتال را به خود اختصاص داده است.در نتیجه میتواند آینده درخشان تری داشته باشد.

همه چیز درباره توکن های اهرمی - آیا برای شما مناسب هستند؟

بازار دارایی‌های دیجیتال همواره در حال ارائه راهکارهای خلاقانه و روش‌های معامله متفاوت برای تریدر های مشتاق و بروز است. یکی از آخرین نوآوری‌های دنیای رمزارزها که این روزها سروصدای بسیاری به پا کرده است توکن های اهرمی - اهرم دار یا به انگلیسی leveraged tokens هستند. برگرفته از: ادوبی/SFIO CRACHO

در این مقاله ما شما را با مفهوم توکن‌های اهرمی، کاربرد و چگونگی کار با آنها آشنا کرده و نقاط قوت، ضعف و سود و زیان های آن ها را بحث و بررسی می گذاریم.

صفر تا صد توکن های اهرمی

توکن اهرمی گونه‌ای مشتقی از هر دارای دیجیتال مانند ارزهای رمزنگاری است که به شما این امکان را می دهد تا بدون نیاز درگیر شدن با فوت و فن های پیچیده مدیریت یک خرید و فروش مارجین (margin trade) بتوانید به صورت اهرمی خرید و فروش کنید، به بیان دیگر این نوآوری امکان چندبرابر کردن سود شمارا به سادگی فراهم می کند اما ریسک از دست رفتن سرمایه نیز در آن به همان اندازه بالاست، در ادامه به این جنبه های توکن های اهرمی نیز خواهیم پرداخت.

اینگونه ارزها بر پایه‌ی اتریوم (ETH) بوده و همگی با استاندارد ERC20 پایه گذاری شده اند که یک موقعیت اهرمی کوتاه یا بلند را برای هر دارای رمز ارزی نمایندگی می کنند. مهمترین ویژگی آنها این است که امکان ثبت پوزیشن های اهرمی را بدون نیاز به ارائه وثیقه به صرافی ها، محدودیت در بودجه، مدیریت مارجین و محدودیت در موجودی کیف پول فراهم می کنند.
سادگی کار و سودآوری بالای آنهاست که باعث شده از زمان ساخته شدن تا کنون توجه بسیاری را به سوی خود جلب کنند.

نخستین بار این صرافی مشتقی اف‌تی‌اکس (FTX) بود که توکن های اهرمی را برای ارائه راهکاری نوین به سرمایه‌گذاران جهت امکان ثبت پوزیشن های اهرمی بر روی شمار بالایی از دارایی های دیجیتال ارائه کرد. از آن زمان تاکنون شماری از سامانه‌های خرید و فروش ازجمله بایننس نیز وارد بازی شده و همین مسیر را طی کردند.

در تصویر اسکرین شات زیر می‌توانید یک توکن بیت کوین بلند 3X یا Long Bitcoin Token که در صرافی FTX معامله می شود را ببینید، تصویر زیر نشان دهنده قیمت بیت کوین (BTC) با تغییر روزانه سه برابری است.

برگرفته از: FTX.com

ارزش پولی این توکن نیز بصورت کاملا مشابه بیت کوین بالا و پایین می شود اما تنها تفاوت آن این است که با مقدار سه برابر تغییر می‌کند، بنابراین اگر قیمت بیت کوین در چند ساعت 5% افزایش یابد، اگر position را در همان لحظه ببندید می توانید انتظار افزایش 15% در قیمت توکن 3X Bitcoin Long را داشته باشید.

برای تهیه و در دسترس قرار دادن این توکن ها صرافی FTX آنها را در قالب استاندارد ERC20 و بر روی بلاک چین اتریوم ارائه می کرده و همچنین بصورت روزانه آنهارا بازسازی می کند. این کار امکان همگام سازی ارزش و تغییرات قیمت توکن با دارایی دیجیتال زیرین خود را فراهم می کند، برای نمونه توکن سه برابری بلند بیت کوین، با بیت کوین همگام سازی می شود.

مزایا و معایب توکن های اهرمی

همه دارایی ها و محصولات مالی سودها و زیان های خود را به همراه دارند و توکن‌های اهرمی نیز استثنا نیستند.
در فهرست زیر شامل می‌توانید مهمترین نقاط مزایا و معایب توکن های اهرمی را مشاهده کنید.

مزایا

• توکن های اهرمی به همگان این امکان را می‌دهند تا بصورت روزانه موقعیت‌های اهرمی دلخواه خود را در رمزارز دلخواه خود بدون نیاز به دانش مدیریت مارجین تریدینگ ثبت کنند.
• این توکن ها بر روی بلاک چین اتریوم و بصورت توکن ERC20 نگهداری می‌شوند و از این رو شما می توانید آنها را در کیف پول شخصی اتریوم خود ذخیره سازی و فعالیت های خودرا بررسی کنید.

معایب

• خرید و فروش توکن های اهرمی ریسک بالایی دارد و در صورت ریزش قیمت در بازار ارز اصلی ارزش دارایی شما می‌تواند چندین برابر کاهش یابد.
• این دسته از توکن ها محصولات نوپایی هستند و هر لحظه ممکن است ایراداتی در نحوه عملکرد آنها پیش آید. بنابراین بهتر است ریسک زیادی را در اینگونه محصولات سرمایه گذاری نوپا متحمل نشوید.
• از این جهت که قیمت آنها به صورت روزانه و بازآفرینی می شود، توکن های اهرمی برای نگهداری بلند مدت مناسب نیستند. اگر می‌خواهید موقعیتی به صورت بلندمدت ثبت کنید بهتر است ‌بدنبال روش های سنتی مانند خرید رمزارز با روش مارجین بروید.
• همه توکن های اهرمی در همه جا از قیمت برابری برخوردار نیستند. ممکن است برخی صرافی‌ها شفافیت بیشتری را در قیمت گذاری از خود نشان دهند و برخی کمتر.

آیا شما هم می توانید توکن های اهرمی را خرید و فروش کنید؟

اگر شما یک سرمایه گذار با تجربه هستید که به دنبال کسب سود از نوسان قیمت ها در بازار می‌گردد، می‌توانید توکن های اهرمی را جایگزین موقعیت های اهرمی سنتی و قراردادهای تغییر قیمت کنید. این تو تنهام سهولت استفاده بالایی داشته و روشی نوین را برای خرید و فروش رمزارز ارائه کرده اند.

اما اگه شما یک توده با تجربه نیستید بهتر است از این زمینه به دور بمانید چراکه ریسک از دست دادن پول‌تان در بازار توکن‌های اهرمی بسیار بالاتر است.

همچنین با توجه به این نکته که روش نوپایی هستند شاید بهتر باشد پیش از به خطر انداختن دارایی تان کمی صبر کنید و ببینید آینده آنها چگونه است. چراکه همه فناوری های جدید امروزه می توانند به روش کاملاً اشتباهی مسیر خود را طی کنند که معمولاً به بدترین روش ممکن این کار را انجام می دهند. بنابراین اگر می‌خواهید وارد این بازار شوید بهتر است با ریسک کمتری گام بردارید.